On the bivariate Sarmanov distribution and copula. An application on insurance data using truncated marginal distributi
Visualitza/Obre
Estadístiques de LA Referencia / Recolecta
Inclou dades d'ús des de 2022
Cita com:
hdl:2117/88430
Tipus de documentArticle
Data publicació2015-12
EditorInstitut d'Estadística de Catalunya
Condicions d'accésAccés obert
Llevat que s'hi indiqui el contrari, els
continguts d'aquesta obra estan subjectes a la llicència de Creative Commons
:
Reconeixement-NoComercial-SenseObraDerivada 3.0 Espanya
Abstract
The Sarmanov family of distributions can provide a good model for bivariate random variables and it is used to model dependency in a multivariate setting with given marginals. In this paper, we focus our attention on the bivariate Sarmanov distribution and copula with different truncated extreme value marginal distributions. We compare a global estimation method based on maximizing the full log-likelihood function with the estimation based on maximizing the pseudo-log-likelihood function for copula (or partial estimation). Our aim is to estimate two statistics that can be used to evaluate the risk of the sum exceeding a given value. Numerical results using a real data set from the motor insurance sector are presented.
CitacióBahraoui, Zuhair [et al.]. On the bivariate Sarmanov distribution and copula. An application on insurance data using truncated marginal distributi. "SORT", Desembre 2015, vol. 39, núm. 2, p. 209-230.
ISSN1696-2281
Fitxers | Descripció | Mida | Format | Visualitza |
---|---|---|---|---|
39.2.3.bahraoui-etal.pdf | 209,2Kb | Visualitza/Obre |